SampP 500 pogrąża się w głównym teście 200-dniowej redakcji Uwaga: Jest to bezpłatna edycja The Technical Indicator, codziennego biuletynu subskrybentów MarketWatch. Aby uzyskać tę kolumnę każdego dnia handlowego, kliknij tutaj. CINCINNATI (MarketWatch) Technicy rynku wreszcie złamali ten tydzień dzięki przedłużonemu sporze o domyślne zadłużenie w Grecji. W trakcie procesu indeks SampP 500 pogrążył się w ważnym teście 200-dniowej średniej kroczącej, obszaru, który wyznacza bezpośrednie pole walki byka. Zanim szczegóły dotyczące rynków w USA będą szersze, SampP 500s SPX, -0,05 wykresu godzinowego podkreśla ostatnie dwa tygodnie. Jak pokazano, SampP naruszył główne wsparcie, pogrążając się w 200-dniowej średniej kroczącej, obecnie 2.03,5. SampP zakończył poniedziałek o 2.056. Znaczący opór spoczywa teraz w punkcie załamania SampP 2,080, a jego reakcja przy pierwszym ponownym teście powinna być użytecznym wskaźnikiem niedźwiedzia byka. Tymczasem, Dow Industrials DJIA, -0,06 tło pozostaje słabsze. W rzeczywistości, benchmark blue-chip naruszył jego 200-dniową średnią kroczącą, obecnie 17.680, spadającą do trzymiesięcznych minimów. Last-ditch support spoczywa na najniższym w marcu 17 580, obszarze lepiej ilustrowany na wykresie dziennym. I Komponent NASDAQ Composite, -0.01 pogrążył się w rekordowo wysokim od ubiegłego tygodnia rankingu. W trakcie tego procesu naruszyło godne uwagi wsparcie na szczycie marca, obszar lepiej zilustrowany poniżej. Poszerzenie widoku do sześciu miesięcy dodaje perspektywę. W tej szerszej perspektywie Nasdaq ma w swojej 50-dniowej średniej kroczącej, obecnie 5050, poziom odpowiadający marcowemu szczytowi. Obszar ten teraz obraca się do godnego uwagi oporu. Jeśli chodzi o dalsze słabości, następna pomoc przypada na zamknięcie w maju na 4,920, a po niej następuje znacznie głębsze piętro na przekroju szczytowym 2017 i 200-dniowej średniej kroczącej. Wracając do Dow, benchmark niebieskich chipów spadł do trzymiesięcznych minimów, przekraczając 200-dniową średnią ruchomą po raz pierwszy od października. Jego 200-dniowy okres spoczynku wynosi obecnie 17 680, co odpowiada w przybliżeniu połowie niskiego poziomu, a natychmiastowy zwrot w górę oznaczałby wczesny krok w kierunku stabilizacji. Odwrotnie, wsparcie ostatniej drzemki opiera się na 4-miesięcznym dolnym zakresie marcowego minimum 17 580, a naruszenie zwiększyłoby czerwoną flagę techniczną. SampP 500 przeprowadził ten tydzień techniczny ruch techniczny. Ponownie, indeks został ostrzelany pod linią pomocniczą, zbliżając się niemal do 200-dniowej średniej kroczącej. Większy obraz amerykańskich akcji został udoskonalony w tym tygodniu, a SampP 500 i Nasdaq Composite cierpią na najgorsze jednostkowe powodzie od ponad roku. Co więcej, SPDR Trust SampP 500s SPY, spadek o 0,01, był napędzany przez skok wolumenu połączony z mocno niedźwiedzim rynkiem. Obniżenie wolumenu przekroczyło masę o 20 do 1 na giełdzie NYSE i o 15,5 do 1 na rynku Nasdaq. Weź pod uwagę, że w normalnych warunkach rynkowych dwa odwierty o wartości od 9 do 1 w oknie z siedmioma sesjami niezawodnie zasygnalizowałyby znaczącą zmianę trendu. Tak więc, w oparciu o wewnętrzne elementy, wymierzono wymierne szkody techniczne, a amerykańskie testy porównawcze są narażone na rosnącą wadę. Przechodząc do określonych poziomów, obecne napięcie techniczne jest dobrze określone. Na początek, SampP 500 pogrążył się w swojej 200-dniowej średniej kroczącej, obecnie 2 054, od poniedziałku o zaledwie dwa punkty więcej. Jest to szeroko zakrojony długoterminowy wskaźnik trendów, który świadczy o niechęci do agresywnego poglądu. Weź pod uwagę, że najniższy w lutym SampPs był blisko 200-dniowego, kończącego się prawie 7-tygodniowym skokiem. Mimo to, ten tydzień zejścia z pojedynczego dnia zadał obrażenia, a ława przysięgłych pozostała bez zmian. Znaczący opór spoczywa w punkcie załamania SampPs, wokół SampP 2.080, a bliska wyższa ustabilizuje jego tło. W tym kontekście Indeks Zmienności VIX, 2.53, wzniósł się do lotu, osiągając prawie pięciomiesięczne maksima. Jak zawsze, VIX jest wskaźnikiem przeciwnym: Ekstremalnie wysokie poziomy VIX odpowiadają średnioterminowym spadkom SampP 500. i wzajemnie. Rozważmy, że VIX wzrósł o 34,5 w poniedziałek, potencjalnie terminalne zdarzenie na najbliższy okres. Jego przełamanie zmienia się wraz z ponownym testem SampP 500 z 200-dniowej średniej kroczącej. Niemniej jednak system VIX może przedłużyć przełom, a jego szczyt w styczniu wynosi 24,5 powyżej zamknięcia w poniedziałki. Mówiąc bardziej prosto, system VIX zbliża się do terytorium, które może wspierać trwały rynek na niskim poziomie i może tam być, chociaż wymagane jest potwierdzenie. Praktycznie rzecz biorąc, długoterminowe techniczne odchylenie SampP 500 zwiększa się w stopniu, w jakim utrzymuje 200-dniową średnią ruchomą. Bliski szczyt SampP 2.080 wzmocniłby obudowę byka. Uważajcie, że ten techniczny test jest w toku, gwarantując, że w perspektywie krótkoterminowej pojawi się ostrzeżenie, oczekujące oznak stabilizacji. Wtorki Lista obserwacyjna Poniższe wykresy zawierają szczegółowe nazwy technicznie dobrze rozmieszczone. Są to sektory nazw ekranów radarowych lub zasoby gotowe do przeniesienia w najbliższym czasie. Oryginalne uwagi na temat zasobów poniżej znajdują się w The Technical Indicator Library. Przemysł, transport spowolnienie tempa na rynku Przejście do określonych sektorów, sektor Industrial Select Sector SPDR XLI, 0.22, zepsuł się technicznie. W szczególności, grupa przekroczyła swoją średnią ruchomą z 200 dni obszar, który poprzednio oznaczał wsparcie spadków do najniższych czterech miesięcy. W tym tygodniu downdraft podnosi flagę do pierwotnego przesunięcia trendu, a punkt załamania, tuż poniżej 55, teraz oznacza opór. Wskaźniki techniczne XLI są niższe w oczekiwaniu na zakończenie na tym obszarze. Tymczasem IST w IShares Transportation Average ETF, 0,25, potwierdziło trend spadkowy. Grupa osiąga wyniki gorsze od marca, ostatnio ustanawiając opór na 50-dniowej średniej kroczącej. Opór początkowy opiera się w punkcie załamania, a najbliższy wzrost spowodowałby hamowanie na rozpędzeniu. Mimo to, ważniejsze napowietrzne przerwy na szczycie w czerwcu, obszar odpowiadający 50-dniowej średniej ruchomej i tendencji spadkowej transportu jest nietknięty do momentu, gdy ich wartość będzie wyższa. Źródła siły Producenci domów jednorodzinnych i sektor uznaniowy konsumentów Odwrotnie, konstruktorzy domów jednorodzinnych SPDR SampP ETF XHB, 1,05 pozostają zaskakującym źródłem względnej siły. Grupa osiągnęła ostatnio najwyższy poziom od ośmiu lat, pomimo rosnącej stopy procentowej. Ten tygodniowy okres spowolnienia powoduje, że grupa wraca do swojego zasięgu, ale jest porównywalnie oswojona, napędzana letnią objętością. Odporność XHB stawia go na lepsze wyniki po ustabilizowaniu się szerokich rynków, a techniczne odchylenia grup są wyższe, jeśli nie zostanie przekroczony poziom z czerwca. Podobnie, Consumer Discretionary Select Sector SPDR XLY, -0,06 jak dotąd przetrwał kryzys na szeroką skalę. Godne uwagi wsparcie spoczywa na czteromiesięcznym dnie zasięgu, tuż powyżej 74, a techniczne odchylenia grup wskazują na wyższe odrzucając naruszenie. Weź pod uwagę, że XLY osiągnął najwyższy poziom w zeszłym tygodniu. Poza USA i Chinami Poza Stanami Zjednoczonymi, ETFami iShares Europe IEV, 0,08 tła ostatecznie pękło w związku z podwyższonym dramatem związanym z greckim długiem. IEV naruszył 200-dniową średnią kroczącą, obszar oznaczony od lipca jako punkt przegięcia byka. Jak zwykle, 200-dniowy jest szeroko zakrojonym długoterminowym wskaźnikiem trendów, z postawą niższą sygnalizującą pierwotny trend spadkowy. Znaczący opór spoczywa teraz na szczycie luki (44,80), a udziały pozostają technicznie wrażliwe w oczekiwaniu na zakończenie na tym obszarze. Tymczasem iShares China Large-Cap ETF FXI, -0.79 spadł z siedmioletnich rekordów, choć jest technicznie lepszy. Weź pod uwagę, że obecne poziomy są zgodne z wieloletnim punktem przełomowym i jego rosnącą 200-dniową średnią kroczącą. Obszar ten oferuje atrakcyjny technicznie punkt wejścia z przystankiem przy dobrze zdefiniowanej obsłudze. Redakcja Uwaga: Jest to bezpłatna edycja The Technical Indicator, codziennego biuletynu subskrybentów MarketWatch. Aby uzyskać tę kolumnę każdego dnia handlowego, kliknij tutaj. Nadal dobrze ustawione Poniższa tabela zawiera nazwy ostatnio wyprofilowane w "Wskaźniku technicznym", które pozostają dobrze ustawione. Aby zapoznać się z oryginalnymi komentarzami, zobacz The Technical Indicator Library. Prawa autorskie copy2017 MarketWatch, Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. Śródroczne Dane dostarczane przez SIX Financial Information i podlegają warunkom użytkowania. Historyczne i aktualne dane na koniec dnia dostarczone przez SIX Financial Information. Dane śróddzienne opóźnione zgodnie z wymogami giełdowymi. SampPDow Jones Indices (SM) z Dow Jones amp Company, Inc. Wszystkie oferty są podane w lokalnym czasie wymiany. Dane dotyczące ostatniej sprzedaży w ostatnim czasie dostarczone przez NASDAQ. Więcej informacji na temat symboli giełdowych NASDAQ i ich aktualnego statusu finansowego. Dane śróddzienne opóźniły się o 15 minut dla Nasdaq i 20 minut dla innych giełd. SampPDow Jones Indices (SM) z Dow Jones amp Company, Inc. Dane śróddzienne SEHK są dostarczane przez SIX Financial Information i są opóźnione o co najmniej 60 minut. Wszystkie cytaty są w lokalnym czasie wymiany. Nie znaleziono wyników Średnie średnie kroczące - proste i wykładnicze średnie kroczące - proste i wykładnicze Wprowadzenie Średnie ruchome wygładzają dane o cenach, tworząc trend następujący po wskaźniku. Nie przewidują one kierunku cen, ale raczej określają bieżący kierunek z opóźnieniem. Średnie opóźnienie ruchu, ponieważ są one oparte na cenach z przeszłości. Pomimo tego opóźnienia, średnie ruchy pomagają w płynnej akcji cenowej i odfiltrowują hałas. Stanowią one również elementy składowe wielu innych wskaźników technicznych i nakładek, takich jak Bollinger Bands. MACD i oscylator McClellana. Dwa najbardziej popularne typy średnich kroczących to średnia ruchoma (SMA) i wykładnicza średnia ruchoma (EMA). Te średnie ruchome można wykorzystać do określenia kierunku trendu lub określenia potencjalnych poziomów wsparcia i oporu. Tutaj znajduje się wykres zawierający zarówno SMA, jak i EMA: Prosta średnia ruchoma Prosta średnia ruchoma powstaje przez obliczenie średniej ceny papieru wartościowego na określoną liczbę okresów. Większość średnich kroczących opiera się na cenach zamknięcia. 5-dniowa prosta średnia krocząca to pięciodniowa suma cen zamknięcia podzielona przez pięć. Jak sama nazwa wskazuje, średnia ruchoma jest średnią, która się porusza. Stare dane są usuwane, gdy dostępne są nowe dane. Powoduje to, że średnia przemieszcza się wzdłuż skali czasu. Poniżej znajduje się przykład pięciodniowej średniej ruchomej ewoluującej w ciągu trzech dni. Pierwszy dzień średniej ruchomej obejmuje jedynie ostatnie pięć dni. Drugi dzień średniej ruchomej obniża pierwszy punkt danych (11) i dodaje nowy punkt danych (16). Trzeci dzień średniej ruchomej kontynuowany jest przez zrzucenie pierwszego punktu danych (12) i dodanie nowego punktu danych (17). W powyższym przykładzie ceny stopniowo rosną od 11 do 17 w sumie przez siedem dni. Zauważ, że średnia ruchoma również wzrasta z 13 do 15 w trzydniowym okresie obliczeniowym. Zauważ również, że każda średnia krocząca jest tuż poniżej ostatniej ceny. Na przykład średnia krocząca z pierwszego dnia wynosi 13, a ostatnia cena to 15 lat. Ceny poprzednich czterech dni były niższe, co spowodowało opóźnienie średniej ruchomej. Wykładnicza średnia ruchoma Wykładnicza średnia ruchoma zmniejsza opóźnienie, stosując większą wagę do ostatnich cen. Współczynnik zastosowany do najnowszej ceny zależy od liczby okresów w średniej ruchomej. Istnieją trzy kroki do obliczenia wykładniczej średniej kroczącej. Najpierw oblicz prostą średnią ruchomą. Wykładnicza średnia ruchoma (EMA) musi się gdzieś zacząć, aby w pierwszej kalkulacji użyć prostej średniej kroczącej jako EMA z poprzedniego okresu. Po drugie, oblicz mnożnik wagi. Po trzecie, oblicz wykładniczą średnią ruchomą. Poniższy wzór dotyczy 10-dniowego EMA. 10-okresowa wykładnicza średnia krocząca stosuje 18,13 wagi do najnowszej ceny. 10-okresowa EMA może być również nazywana 18,18 EMA. 20-okresowa EMA stosuje wagę 9,52 do ostatniej ceny (2 (201) 0,0952). Zwróć uwagę, że ważenie w krótszym okresie jest większe niż ważenie w dłuższym okresie czasu. W rzeczywistości waga zmniejsza się o połowę za każdym razem, gdy podwaja się średni okres kroczący. Jeśli chcesz nam konkretną wartość procentową dla EMA, możesz użyć tej formuły, aby przekonwertować ją na przedziały czasowe, a następnie wprowadzić tę wartość jako parametr EMA039: Poniżej znajduje się przykład 10-dniowej prostej średniej kroczącej z 10-dniowego arkusza kalkulacyjnego dzienna wykładnicza średnia krocząca dla Intela. Proste średnie ruchome są proste i nie wymagają wielu wyjaśnień. Średnia z 10 dni po prostu przesuwa się, gdy pojawiają się nowe ceny i spadają stare ceny. Wykładnicza średnia ruchowa rozpoczyna się od prostej wartości średniej ruchomej (22.22) w pierwszym obliczeniu. Po pierwszych obliczeniach przejmuje normalna formuła. Ponieważ EMA zaczyna się od prostej średniej kroczącej, jej prawdziwa wartość nie zostanie zrealizowana przed upływem 20 lub więcej okresów później. Innymi słowy, wartość arkusza kalkulacyjnego Excela może różnić się od wartości wykresu z powodu krótkiego okresu obserwacji. Ten arkusz kalkulacyjny cofa się tylko o 30 okresów, co oznacza, że wpływ prostej średniej ruchomej miał 20 okresów na rozproszenie. StockCharts ma co najmniej 250-okresów (zwykle znacznie więcej) do swoich obliczeń, więc skutki prostej średniej ruchomej w pierwszym obliczeniu zostały w pełni rozproszone. Czynnik opóźnienia Im dłużej średnia ruchoma, tym więcej opóźnienia. 10-dniowa wykładnicza średnia krocząca będzie dość uważnie wiązać się z cenami i wkrótce nastąpi po zmianie cen. Krótkie średnie ruchome są jak łodzie motorowe - zwinne i szybkie do zmiany. Natomiast 100-dniowa średnia ruchoma zawiera wiele przeszłych danych, które spowalniają ją. Dłuższe średnie ruchome są jak cysterny oceaniczne - letargiczne i wolno się zmieniają. Aby zmienić kurs, trwająca 100 dni średnia ruchoma wymaga większego i dłuższego ruchu cenowego. Powyższy wykres przedstawia ETF SampP 500 z 10-dniową autoryzacją EMA podążającą za cenami i 100-dniowym szlifowaniem SMA. Nawet przy spadku z stycznia do lutego, 100-dniowa SMA odbyła kurs i nie została odrzucona. 50-dniowa SMA mieści się pomiędzy 10 a 100-dniową średnią kroczącą, jeśli chodzi o współczynnik opóźnienia. Proste i wykładnicze średnie ruchome Mimo że istnieją wyraźne różnice pomiędzy prostymi średnimi ruchomymi a wykładniczymi średnimi ruchomymi, jedno nie musi być lepsze od drugiego. Wykładnicze średnie kroczące mają mniejsze opóźnienie i dlatego są bardziej wrażliwe na ostatnie ceny - i ostatnie zmiany cen. Wykładnicze średnie ruchome obrócą się przed prostymi średnimi ruchomymi. Zwykłe średnie ruchome reprezentują rzeczywistą średnią cen w całym okresie. W związku z tym proste średnie ruchome mogą lepiej nadawać się do określania poziomów wsparcia lub oporu. Średnia preferencja ruchu zależy od celów, stylu analitycznego i horyzontu czasowego. Aby znaleźć najlepsze dopasowanie, osoby prowadzące wykresy powinny eksperymentować z obydwoma typami średnich kroczących oraz różnymi ramami czasowymi. Poniższy wykres pokazuje IBM z 50-dniowym SMA na czerwono i 50-dniowym EMA na zielono. Oba osiągnęły szczyt pod koniec stycznia, ale spadek EMA był ostrzejszy niż spadek SMA. EMA pojawiła się w połowie lutego, ale SMA była kontynuowana do końca marca. Zauważ, że SMA pojawił się ponad miesiąc po EMA. Długości i ramy czasowe Długość średniej ruchomej zależy od celów analitycznych. Krótkie średnie ruchome (5-20 okresów) najlepiej nadają się do krótkoterminowych trendów i obrotu. Osoby zainteresowane trendami średniookresowymi zdecydowałyby się na dłuższe średnie ruchome, które mogłyby przedłużyć okresy o 20-60. Inwestorzy długoterminowi będą preferować średnie kroczące o 100 lub więcej okresach. Niektóre ruchome średnie długości są bardziej popularne niż inne. 200-dniowa średnia krocząca jest prawdopodobnie najbardziej popularna. Ze względu na jego długość jest to wyraźnie długoterminowa średnia ruchoma. Następnie 50-dniowa średnia krocząca jest dość popularna ze względu na średnioterminowy trend. Wiele osób używających statystyk ruchomych 50-dniowych i 200-dniowych. Krótkoterminowa, 10-dniowa średnia ruchoma była dość popularna w przeszłości, ponieważ łatwo ją obliczyć. Jeden po prostu dodał cyfry i przeniósł kropkę dziesiętną. Identyfikacja trendów Te same sygnały mogą być generowane za pomocą prostych lub wykładniczych średnich kroczących. Jak wspomniano powyżej, preferencje zależą od każdej osoby. Poniższe przykłady wykorzystują zarówno proste, jak i wykładnicze średnie kroczące. Termin średnia ruchoma dotyczy zarówno prostych, jak i wykładniczych średnich kroczących. Kierunek średniej ruchomej przekazuje ważne informacje o cenach. Rosnąca średnia ruchoma pokazuje, że ceny generalnie rosną. Spadek średniej ruchomej wskazuje, że średnie ceny spadają. Rosnąca długoterminowa średnia ruchoma odzwierciedla długoterminowy trend wzrostowy. Spadająca długoterminowa średnia ruchoma odzwierciedla długoterminowy trend zniżkowy. Powyższy wykres pokazuje 3M (MMM) z 150-dniową wykładniczą średnią kroczącą. Ten przykład pokazuje, jak dobrze przenoszą się średnie, gdy trend jest silny. 150-dniowa EMA została odrzucona w listopadzie 2007 r. I ponownie w styczniu 2008 r. Zwróć uwagę, że zmiana kierunku w kierunku tej średniej ruchomej zajęła 15 minut. Te opóźniające się wskaźniki identyfikują odwrócenie tendencji w momencie ich wystąpienia (w najlepszym przypadku) lub po ich wystąpieniu (w najgorszym). MMM kontynuował spadki do marca 2009 r., A następnie wzrósł o 40-50. Zauważ, że 150-dniowa EMA pojawiła się dopiero po tym wzroście. Jednak kiedy to nastąpiło, MMM kontynuował wzrost przez następne 12 miesięcy. Średnie kroczące doskonale sprawdzają się w silnych trendach. Podwójne zwrotnice Dwie ruchome wartości średnie mogą być używane razem do generowania sygnałów zwrotnych. W analizie technicznej rynków finansowych. John Murphy nazywa to metodą podwójnego crossovera. Podwójne zwrotnice obejmują jedną względnie krótką średnią kroczącą i jedną względnie długą średnią kroczącą. Podobnie jak w przypadku wszystkich średnich ruchomych, ogólna długość średniej ruchomej określa ramy czasowe systemu. System wykorzystujący 5-dniową EMA i 35-dniową EMA zostanie uznany za krótkoterminową. System wykorzystujący 50-dniową SMA i 200-dniową SMA byłby uważany za średnioterminowy, a może nawet długoterminowy. Uparty crossover występuje, gdy krótsza średnia krocząca przekracza dłuższą średnią ruchomą. Jest to również znane jako złoty krzyż. Niedźwiedzia zwrotnica występuje wtedy, gdy krótsza średnia ruchowa przekracza średnią ruchomą. Jest to tzw. Martwy krzyż. Średnie ruchy zwrotne wytwarzają stosunkowo późne sygnały. W końcu system wykorzystuje dwa opóźniające wskaźniki. Im dłuższe okresy średniej ruchomej, tym większe opóźnienie sygnałów. Sygnały te działają świetnie, gdy pojawia się dobry trend. Jednakże, ruchomy przeciętny system crossover będzie wytwarzał wiele whipsaws w przypadku braku silnego trendu. Istnieje również metoda potrójnego crossover, która obejmuje trzy średnie ruchome. Ponownie, sygnał jest generowany, gdy najkrótsza średnia ruchowa przekracza dwie dłuższe ruchome. Prosty potrójny system crossover może obejmować 5-dniowe, 10-dniowe i 20-dniowe średnie ruchome. Powyższy wykres pokazuje Home Depot (HD) z 10-dniową EMA (zielona linia przerywana) i 50-dniową EMA (czerwona linia). Czarna linia to codzienne zamknięcie. Korzystanie z ruchomej średniej crossover spowodowałoby trzy whippaws przed złapaniem dobrego handlu. 10-dniowa EMA zerwała poniżej 50-dniowej EMA pod koniec października (1), ale nie trwało to długo, ponieważ 10-dniowy ruch powrócił powyżej w połowie listopada (2). Krzyż ten trwał dłużej, ale następny niedoszły zwrot w styczniu (3) nastąpił pod koniec listopada, w wyniku czego nastąpiła kolejna bicz. Ten niedźwiedzi krzyż nie trwał długo, ponieważ 10-dniowa EMA wycofała się ponad 50 dni kilka dni później (4). Po trzech złych sygnałach, czwarty sygnał zapowiadał mocny ruch, gdy kurs przeszedł powyżej 20. Są tu dwa dania na wynos. Po pierwsze, crossovers są podatne na whipsaw. Filtr cenowy lub czasowy może być zastosowany w celu zapobiegania biczom. Handlowcy mogą wymagać przejścia na 3 dni przed podjęciem działań lub wymagają, aby 10-dniowa EMA przesunęła się ponad 50-dniową EMA o określoną kwotę przed podjęciem działań. Po drugie, MACD może służyć do identyfikacji i kwantyfikacji tych zwrotnic. MACD (10,50,1) pokaże linię przedstawiającą różnicę między dwiema wykładniczymi ruchomymi wartościami średnimi. MACD zmienia się w pozytywny podczas złotego krzyża i ujemny podczas martwego krzyża. Oscylator cen procentowych (PPO) może być używany w taki sam sposób, aby pokazać różnice procentowe. Zwróć uwagę, że MACD i PPO są oparte na wykładniczych średnich kroczących i nie są zgodne z prostymi średnimi ruchomymi. Ten wykres pokazuje Oracle (ORCL) z 50-dniową EMA, 200-dniową EMA i MACD (50 200,1). Były cztery średniej ruchomej crossover w ciągu 2 12 lat. Pierwsze trzy spowodowały baty lub złe transakcje. Trwały trend rozpoczął się od czwartego crossovera, gdy ORCL awansował do połowy lat 20-tych. Po raz kolejny, średnie ruchome crossovery działają świetnie, gdy trend jest silny, ale generują straty przy braku tendencji. Współbieżności cen Średnie ruchome mogą być również wykorzystywane do generowania sygnałów za pomocą prostych zwrotów cenowych. Pozytywny sygnał generowany jest, gdy ceny przekraczają średnią ruchomą. Niedźwiecki sygnał generowany jest, gdy ceny spadają poniżej średniej ruchomej. Rozgraniczenia cen można łączyć w celu handlu w ramach większego trendu. Dłuższa średnia ruchoma ustawia ton dla większego trendu, a krótsza średnia ruchowa jest używana do generowania sygnałów. Można spodziewać się byczych krzyżyk cenowych tylko wtedy, gdy ceny są już powyżej dłuższej średniej ruchomej. Byłoby to zgodne z większym trendem. Na przykład, jeśli cena jest powyżej średniej ruchomej wynoszącej 200 dni, kartownicy będą koncentrować się tylko na sygnałach, gdy cena wzrośnie powyżej 50-dniowej średniej kroczącej. Oczywiście, ruch poniżej 50-dniowej średniej ruchomej poprzedzałby taki sygnał, ale takie niedźwiedzie krzyże byłyby ignorowane, ponieważ większy trend jest wyższy. Niedźwiecki krzyż sugerowałby jedynie wycofanie się z większego trendu wzrostowego. Przesunięcie powyżej 50-dniowej średniej kroczącej oznaczałoby wzrost cen i kontynuację większego trendu wzrostowego. Następny wykres pokazuje Emerson Electric (EMR) z 50-dniową EMA i 200-dniową EMA. Akcje przesunęły się powyżej i utrzymywały ponad 200-dniową średnią ruchomą w sierpniu. Spadki spadły poniżej 50-dniowej EMA na początku listopada i ponownie na początku lutego. Ceny szybko wróciły powyżej 50-dniowej EMA, aby zapewnić sygnały zwyżkujące (zielone strzałki) w harmonii z większym trendem wzrostowym. MACD (1,50,1) jest pokazane w oknie wskaźnika, aby potwierdzić krzyże cen powyżej lub poniżej 50-dniowej EMA. Jednodniowy EMA jest równy cenie zamknięcia. MACD (1,50,1) jest dodatni, gdy zamknięcie jest powyżej 50-dniowej EMA i jest ujemne, gdy zamknięcie jest poniżej 50-dniowej EMA. Wsparcie i opór Średnie ruchome mogą również działać jako wsparcie w trendzie wzrostowym i oporze w okresie spadkowym. Krótkoterminowy trend wzrostowy może znaleźć wsparcie w pobliżu 20-dniowej prostej średniej kroczącej, która jest również używana w pasmach Bollinger. Długoterminowy trend wzrostowy może znaleźć wsparcie w pobliżu 200-dniowej prostej średniej kroczącej, która jest najpopularniejszą długoterminową średnią kroczącą. Jeśli tak, 200-dniowa średnia krocząca może zaoferować wsparcie lub opór tylko dlatego, że jest tak szeroko stosowana. To prawie jak samospełniające się proroctwo. Powyższy wykres pokazuje NY Composite z 200-dniową prostą średnią kroczącą od połowy 2004 r. Do końca 2008 r. 200-dniowe wsparcie zapewniało wiele razy w trakcie zaliczki. Po odwróceniu trendu z dwupiętrową przerwą na wsparcie, 200-dniowa średnia ruchoma działała jako opór około 9500. Nie oczekuj dokładnego poziomu wsparcia i oporu ze średnich kroczących, zwłaszcza dłuższych średnich kroczących. Rynki są napędzane emocjami, co sprawia, że są podatne na przeinaczenia. Zamiast dokładnych poziomów, średnie ruchome mogą służyć do identyfikacji stref wsparcia lub oporu. Wnioski Zalety stosowania średnich kroczących należy porównać z wadami. Średnie kroczące to następujące po trendach lub opóźnione wskaźniki, które zawsze będą o krok za sobą. Niekoniecznie jest to jednak złe. W końcu trend jest twoim przyjacielem i najlepiej jest handlować w kierunku tego trendu. Średnie ruchome zapewniają, że inwestor jest zgodny z obecnym trendem. Mimo że trend jest Twoim przyjacielem, papiery wartościowe poświęcają dużo czasu na zakresy transakcji, co sprawia, że średnie ruchome są nieefektywne. Będąc w trendzie, średnie ruchy będą Cię utrzymywać, ale także dawać późne sygnały. Don039t spodziewać się sprzedaży na górze i kupić na dole za pomocą średnich ruchomych. Podobnie jak w przypadku większości narzędzi analizy technicznej, średnich kroczących nie należy używać samodzielnie, lecz w połączeniu z innymi uzupełniającymi się narzędziami. Za pomocą ruchomych średnich można określić ogólny trend, a następnie użyć RSI do określenia poziomu wykupienia lub wyprzedania. Dodawanie średnich kroczących do wykresów StockCharts Średnie kroczące są dostępne jako nakładka ceny na stole warsztatowym SharpCharts. Korzystając z menu rozwijanego Nakładki, użytkownicy mogą wybrać prostą średnią ruchomą lub wykładniczą średnią kroczącą. Pierwszy parametr służy do ustawiania liczby okresów. Opcjonalny parametr można dodać, aby określić, które pole cenowe powinno być użyte w obliczeniach - O dla otwartego, H dla wysokiego, L dla niskiego i C dla zamknięcia. Przecinek służy do rozdzielania parametrów. Kolejny opcjonalny parametr można dodać, aby przesunąć średnie ruchome w lewo (w przeszłości) lub w prawo (w przyszłości). Liczba ujemna (-10) przesunęłaby średnią ruchomą na lewe 10 okresów. Dodatnia liczba (10) przesunęłaby średnią ruchomą do właściwych 10 okresów. Wielokrotne średnie ruchome mogą zostać nałożone na wykres cenowy, po prostu dodając kolejną linię nakładki do stołu warsztatowego. Członkowie StockCharts mogą zmieniać kolory i styl, aby rozróżnić wiele średnich kroczących. Po wybraniu wskaźnika otwórz Opcje zaawansowane, klikając mały zielony trójkąt. Opcje zaawansowane mogą również służyć do dodawania ruchomej średniej nakładki do innych wskaźników technicznych, takich jak RSI, CCI i Volume. Kliknij tutaj, aby zobaczyć wykres na żywo z kilkoma różnymi średnimi ruchomymi. Używanie średnich kroczących za pomocą wykresów StockCharts Oto kilka przykładowych skanów, które członkowie StockCharts mogą wykorzystać do skanowania w różnych średnich ruchomych sytuacjach: Przeciążający ruchomy średni krzyż: te skany szukają zapasów z rosnącą 150-dniową prostą średnią kroczącą i wzrostem o 5 - dzień EMA i 35-dniowa EMA. 150-dniowa średnia krocząca rośnie tak długo, jak długo utrzymuje się powyżej poziomu sprzed pięciu dni. Przeciążenie występuje, gdy 5-dniowa EMA przenosi się powyżej 35-dniowej EMA na ponad średnią głośność. Niedźwiedzia średnia ruchoma: te skany szukają zapasów o spadającej 150-dniowej prostej średniej kroczącej i niedźwiedzim krzyżu 5-dniowej EMA i 35-dniowej EMA. 150-dniowa średnia krocząca spada tak długo, jak utrzymuje się poniżej poziomu sprzed pięciu dni. Niedźwiedzia krzyż występuje, gdy 5-dniowa EMA przenosi się poniżej 35-dniowej EMA na ponad przeciętną objętość. Dalsze badania Książka Johna Murphy'ego39 zawiera rozdział poświęcony ruchomym średnim i ich różnym zastosowaniom. Murphy opisuje zalety i wady średnich kroczących. Ponadto Murphy pokazuje, jak średnie ruchome współdziałają z zespołami Bollinger Bands i systemami handlu opartymi na kanałach. Analiza techniczna rynków finansowych John MurphyRecord 200-dniowa średnia krocząca z powodu spadku Redakcja Uwaga: Jest to bezpłatna edycja MarketWatch Options Trader, cotygodniowego newslettera subskrybenta MarketWatch. Kliknij tutaj, aby uzyskać informacje o subskrypcji. Rynek giełdowy, mierzony standardem Standard amp Poors 500 Index, zepsuł się dzięki wsparciu, a rajd odruchów, który nastąpił, był słaby. Spadek indeksu SampP 500 SPX, -0,05 przyspieszył po przełamaniu mniejszego wsparcia na 1,965 w zeszłym tygodniu. Jednak w rzeczywistości indeks spadał od momentu, gdy dokonano nowego, wszechstronnego dnia intraday na 19 września w dniu Alibaba BABA, czyli pierwszej publicznej oferty 0,42. To nie przypadek. Spadek dotyczy sygnałów sprzedaży ze wszystkich naszych wskaźników, ale niektóre z nich są obecnie wyprzedawane. Rozważmy sam wykres SPX. Trend spadkowy jest oczywisty. Nawet gdy byki mówiły o utrzymywaniu wsparcia lub cieszyły się z dwóch dużych dni nieco ponad tydzień temu, widać, że wzór na wykresie był jednym z niższych wysokich po niższym wzroście. Co więcej, niewielkie wsparcie na 1,965 (krótka czerwona linia na wykresie) w jakiś sposób stało się linią w piasku, a kiedy została przekroczona, sprzedawcy pojawili się z zemstą. SampP 500 sondował w zeszły czwartek 4 zmodyfikowane odchylenie standardowe (sigma) Bollinger Band (mBB). Sygnał kupna zostałby skonfigurowany dla systemu mBB, jeśli SPX zamknie się poniżej 4 pasma sigma (jeśli ten pierwszy warunek zostanie spełniony, sygnał kupna zostanie zakończony, gdy SPX ostatecznie zamknie się powyżej pasma 3 sigma). Ostatnie trzy sygnały mBB są zaznaczone na wykresie: sygnał kupna w lutym (natychmiast udany), sygnał sprzedaży w czerwcu (który nie był pomyślny), a sygnał sprzedaży na początku września (który ostatecznie zakończył się sukcesem, ale nie od razu). Na początku sierpnia nastąpił kolejny spadek SPX, który dotknął 4 Sigma Band (pionowa czarna strzałka na wykresie), ale nigdy nie był zamknięty poniżej 4, więc nie było oficjalnego sygnału kupna mBB w tym czasie. Mamy nadzieję, że tym razem otrzymamy wyraźny sygnał kupna. Jeszcze jedna rzecz dotycząca wykresu SPX: narysowałem na niej 200-dniową średnią ruchomą. Widać, że obecnie jest nieco powyżej 1,900 i rośnie. Obecnie jesteśmy w najdłuższym czasie powyżej 200-dniowej historii. Minęło 683 dni obrotu od ostatniego dotknięcia przez SPX 200-dniowej średniej kroczącej (20 listopada 2017 r.). To jest płyta czekająca na złamanie. Być może nadejdzie czas. Sierpniowy spadek SPX zakończył się wynikiem 1,910. Tak więc, wraz z 200-dniowym wzrostem, być może 1,910 obszaru jest czymś w rodzaju spadku wartości obecnego spadku, chyba że przekształci się w coś poważniejszego. Wskaźniki typu "put-call" tylko na rynku pozostają na sygnałach sprzedaży. Są wyścigi wyższe na swoich listach przebojów, a to jest niedźwiedzi. Standardowy stosunek jest teraz na najwyższym poziomie od prawie dwóch lat, więc trzeba by uznać go za wyprzedany, ale to raczej nie ma znaczenia. Nie da sygnału zakupu, dopóki nie przejdzie i zacznie spadać. Najnowsze sygnały sprzedaży, które zbiegły się ściśle z najwyższymi rynkami, zostały najpierw wywołane przez program komputerowy analizujący te wykresy, a nie gołym okiem. Będziemy więc nadal monitorować analizę komputerów. W tej chwili komputer nie daje dużo szans na sygnał kupna z tych wskaźników w najbliższej przyszłości. Kiedy łączny wskaźnik wykupu 21-dniowej średniej kroczącej wzrośnie powyżej 0,90, jest to rzadkie, ale jest to prekursor ostatecznego silnego sygnału kupna. Tego typu sygnały kupna mają na celu podwyższenie o 100 punktów w SampP 500. Sygnał nie został jeszcze skonfigurowany, ale 21-dniowa średnia krocząca osiągnęła 0,89 i rośnie, podobnie jak inne wskaźniki put-call. Wygląda więc na to, że przekroczy on poziom 0,90, a tym samym ustanowi bardzo silny sygnał kupna w najbliższej przyszłości. Te sygnały kupna mogą zająć trochę czasu, więc nie kupuj rynku tylko dlatego, że całkowity stosunek ma wzrosnąć powyżej 0,90. Cały sygnał kupna może nie pojawić się przez jakiś czas. Szerokość rynku również była bardzo negatywna jeszcze bardziej niż ostatnia rynkowa. Oscylatory szerokości, które obserwujemy, są zarówno sygnałami sprzedaży, ale osiągnęły poważnie wyprzedane terytorium. Z szerszej perspektywy nadal utrzymuje się ujemna dywergencja w łącznym rozmiarze. Ta rozbieżność nastąpiła, gdy skumulowany zasięg spowodował jej ostatni nowy rekord wszechczasów 3 lipca, podczas gdy SPX przeniósł się do nowego zamknięcia, który wzrósł dziewięć razy więcej w połowie września. Ten rodzaj rozbieżności często oznacza początek poważnych spadków na rynku, i na tym etapie małżeństwo musi powiedzieć, że poważny spadek pozostaje możliwy. Indeksy zmienności VIX, 2.53 VXV, -0.20 są w trendach wzrostowych, co jest niekorzystne dla akcji. Zwróć uwagę na rosnącą zieloną linię na wykresie. Dziwne, że VIX oficjalnie nie osiągnął trybu skokowego. Tryb zwiększania wartości jest tworzony, gdy VIX wznosi się o co najmniej 3 punkty w ciągu dowolnego okresu 1-, 2- lub 3-dniowego, stosując ceny VIX. To się nie wydarzyło. W związku z tym sygnał zakupu szczytów VIX nie jest konfigurowany, pomimo faktu, że VIX wzrósł z poniżej 12 do prawie 18. Może nadal występować, ale tak się nie stało. Poprzednie sygnały kupowania szczytowego VIX są zaznaczone na wykresie. Tak długo, jak VIX będzie nadal wykazywał tendencję wzrostową, będzie to niekorzystne dla akcji. System VIX poniżej 14 może być potencjalnym znakiem. Konstrukcja kontraktów futures na VIX pozostaje zwyżkowa. Wszystkie kontrakty terminowe poza miesiącem poprzedzającym październik pozostały przy premii do VIX w trakcie ostatniego spadku na giełdzie. Co więcej, pojęcie struktura nadal pochyla się w górę. Można to zaobserwować poprzez same ceny kontraktów terminowych futures lub poprzez porównanie czterech indeksów zmienności giełdowej Chicago Board Exchange (Volatility Index VIX, 2.53 SampP 500, 3-miesięczny indeks zmienności VXV, -0,20 Mid-Term Volatility Index (VXMT) i Short - Wskaźnik zmienności warunków (VXST)). VXST wzrósł ponad VIX i pozostał tam przez kilka dni znakiem, że zmienność pozostanie wysoka, ale pozostali utrzymali swoje względne pozycje. Na przykład VIX nie zamknął się powyżej VXV (co byłoby dość słabe). Ta konstrukcja jest wskaźnikiem długoterminowym, a fakt, że pozostaje ona niedźwiedzią, mówi nam (do tej pory), że ten spadek na giełdzie jest jedynie korektą, a nie początkiem bessy. Podsumowując, nie mamy żadnych prawdziwych sygnałów kupna z naszych wskaźników, ale są zbyt duże wskazania, aby mógł nastąpić krótkoterminowy zryw. Krótkotrwały zlot w tych sytuacjach zwykle przenosi się z powrotem do spadającej średniej kroczącej z 20 dni lub nieco dalej. Ta średnia wynosi obecnie 1,985 i spada. Byłbym zaskoczony, gdyby doszło do tak daleko idącego wiecu, ale z pewnością może teraz szczególnie teraz wzrosnąć zmienność. Pozostajemy zatem średnio-niedźwiedziem pośrednim (dopóki nie pojawią się prawdziwe sygnały kupna), ale teraz obawiamy się krótkoterminowego odbicia. Więcej z MarketWatch: Prawa autorskie copy2017 MarketWatch, Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. Śródroczne Dane dostarczane przez SIX Financial Information i podlegają warunkom użytkowania. Historyczne i aktualne dane na koniec dnia dostarczone przez SIX Financial Information. Dane śróddzienne opóźnione zgodnie z wymogami giełdowymi. SampPDow Jones Indices (SM) z Dow Jones amp Company, Inc. Wszystkie oferty są podane w lokalnym czasie wymiany. Dane dotyczące ostatniej sprzedaży w ostatnim czasie dostarczone przez NASDAQ. Więcej informacji na temat symboli giełdowych NASDAQ i ich aktualnego statusu finansowego. Dane śróddzienne opóźniły się o 15 minut dla Nasdaq i 20 minut dla innych giełd. SampPDow Jones Indices (SM) z Dow Jones amp Company, Inc. Dane śróddzienne SEHK są dostarczane przez SIX Financial Information i są opóźnione o co najmniej 60 minut. Wszystkie cytaty są w lokalnym czasie wymiany. Nie znaleziono wyników
No comments:
Post a Comment